一、填空：

1．19世紀(jì)，從英國(guó)開始，主要資本主義國(guó)家的貨幣制度先后過(guò)渡到（金本位制  ）

2．按基金的法律地位，可分為公司型基金和（契約型基金  ）

3．公司型基金可分為開放式基金和（封閉式基金  ）

4．債權(quán)人向債務(wù)人發(fā)出的支付命令書，要求其在約定期限支付一定款項(xiàng)給債權(quán)人或持票人。該票據(jù)是（商業(yè)匯票）

5．必須經(jīng)過(guò)債務(wù)人承兌才有效的票據(jù)是（匯票）

6．一國(guó)流通中的基本通貨是（本位幣）

7．結(jié)束流通過(guò)程的貨幣擔(dān)負(fù)的職能是（支付手段）。

8．銀行信用信貸的對(duì)象是（處于貨幣形態(tài)的資本）

9．關(guān)于股票場(chǎng)外交易市場(chǎng)的描述錯(cuò)誤的是（有集中交易場(chǎng)所）。

10．投資者可隨時(shí)申購(gòu)或贖回的公司型基金是（開放式基金）。

11．專門針對(duì)小型和創(chuàng)業(yè)企業(yè)股票交易的市場(chǎng)為（創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)）

12．目前比較成功的創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)是美國(guó)的（納斯達(dá)克市場(chǎng)）。   

13．若名義利率為3%，通貨膨脹率為5%，則實(shí)際利率為（-2%  ）。

14．金融資產(chǎn)票面利率與票面額的比率是（名義收益率）。

15．金融資產(chǎn)的年收益額與其當(dāng)期市場(chǎng)價(jià)格的比率是（現(xiàn)時(shí)收益率）。

16．將現(xiàn)時(shí)收益與資本損益共同考慮的收益率是（平均收益率）。

17．我國(guó)貨幣供給層次中，M1代表（M0+活期存款）

 18．關(guān)于金融市場(chǎng)功能的表述中不正確的是（提高交易的搜尋成本和信息成本）

19．政府發(fā)行的短期國(guó)庫(kù)券期限品種有（3個(gè)月）

20．我國(guó)貨幣市場(chǎng)中，規(guī)模最大的是（銀行間拆借市場(chǎng)）

21．不屬于衍生金融工具的是（存單）

22．中央銀行作為發(fā)行的銀行，主要體現(xiàn)在（壟斷貨幣發(fā)行）

23．體現(xiàn)通貨膨脹成因的通貨膨脹類型是（需求拉上型）

24．對(duì)消費(fèi)者個(gè)人提供的用以滿足其消費(fèi)所需貨幣的信用是指（消費(fèi)信用）。

25．組織證券發(fā)行的市場(chǎng)是指（一級(jí)市場(chǎng)）

26．商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性一般與安全性成（正比）

27．私募基金一般是（封閉式基金  ）

28．追求投資的定期固定收益，主要投資于有固定收益的證券是（收益基金）

29．借款人即使執(zhí)行抵押或擔(dān)保，貸款人也會(huì)遭受一定的損失，這類貸款是（可疑類）

30．根據(jù)不同交易行為的結(jié)賬要求，清算方式可分為全額實(shí)時(shí)清算和（凈額批量清算）

31．工商企業(yè)以賒銷方式對(duì)購(gòu)買商品的工商企業(yè)所提供的信用是典型的（商業(yè)信用）

32．公司企業(yè)在金融市場(chǎng)上通過(guò)發(fā)行股票或債券取得貨幣資金，屬于以下哪種融資渠道（直接融資）

33．利率包含風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)水平和（機(jī)會(huì)成本補(bǔ)償水平）

34．儲(chǔ)蓄的替代效應(yīng)是指儲(chǔ)蓄隨利率的提高而（提高）

35．按交易的產(chǎn)品類別劃分，市場(chǎng)可分為產(chǎn)品市場(chǎng)和（要素市場(chǎng)）

36．按交易的產(chǎn)品類別劃分，市場(chǎng)可分為產(chǎn)品市場(chǎng)和（要素市場(chǎng)）

37．新加坡、香港實(shí)行的中央銀行制度是（準(zhǔn)中央銀行制）

38．中央銀行作為發(fā)行的銀行，主要體現(xiàn)在（壟斷貨幣發(fā)行）

39．體現(xiàn)通貨膨脹成因的通貨膨脹類型是（需求拉上型）

40．股份公司的典型形式是（有限責(zé)任公司）

 41．我國(guó)貨幣供給層次中，M1代表（Mo+其他存款）

42．假設(shè)原始存款增量△R，法定存款準(zhǔn)備金率rd，則包括原始存款在內(nèi)的經(jīng)過(guò)派生的存款增加總額為（△R/ rd ）

43．最早形成的支付清算組織是（票據(jù)交換所）

44．按經(jīng)營(yíng)原則劃分，商業(yè)銀行可分為職能分工型和（全能型）

45．銀行買進(jìn)尚未到期的票據(jù)的業(yè)務(wù)稱為（貼現(xiàn)）

46．對(duì)存款人利益提供保護(hù)，穩(wěn)定金融體系的一種制度安排是（存款保險(xiǎn)制度）。

47．除影響利率水平的根本因素外，較為重要的影響利率波動(dòng)的因素包括影響利率的風(fēng)險(xiǎn)和（對(duì)利率的管制）

48．對(duì)不同期限的債權(quán)債務(wù)所標(biāo)示的利率是（即期利率）。

49．銀行信用信貸的對(duì)象是（處于貨幣形態(tài)的資本）

50．貨幣資金的所有者和需求者之間通過(guò)銀行等中介融資的方式稱為（間接融資）

51．結(jié)束流通過(guò)程的貨幣擔(dān)負(fù)的職能是（貯藏手段）。

52．屬于貨幣制度構(gòu)成要素的是（世界貨幣）

53．股份公司的典型形式是（個(gè)體獨(dú)資公司）

54．貨幣購(gòu)買力是所有商品價(jià)格的（最小值）

55．隱含在給定即期利率中從未來(lái)的某一時(shí)點(diǎn)到另一時(shí)點(diǎn)的利率是指（實(shí)際利率）。

56．國(guó)家信用的主要工具是（國(guó)庫(kù)券）

57．在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，通過(guò)市場(chǎng)機(jī)制形成的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率是（基準(zhǔn)利率）。

58．儲(chǔ)蓄的收入效應(yīng)是指儲(chǔ)蓄隨利率的提高而（降低）

59．在貨幣市場(chǎng)上，流動(dòng)性最高的是（國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)）

60．買方可在期權(quán)的有效期內(nèi)任何時(shí)點(diǎn)行使或放棄權(quán)利，這種期權(quán)是（美式期權(quán)）。

61．追求證券增值潛力，通過(guò)低買高賣獲取利潤(rùn)的基金是（增長(zhǎng)基金）

62．我國(guó)貨幣供給層次中，M0代表（流通中現(xiàn)金）

63．一定時(shí)點(diǎn)上不考慮物價(jià)因素影響的貨幣存量是指（名義貨幣供給）。

64．目前我國(guó)存款貨幣銀行均屬于（職能分工型）   

65．逾期兩年或雖未滿兩年但經(jīng)營(yíng)停止，項(xiàng)目下馬的貸款，被稱為（呆滯貸款）

66．存款貨幣銀行的最本質(zhì)特點(diǎn)是（以盈利為目的）

67．國(guó)際信用大體可分為國(guó)外直接投資和（國(guó)外商業(yè)性借貸）。

68．商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則包括盈利性，流動(dòng)性和（安全性）。

69．《商業(yè)銀行法規(guī)定》，貸款余額與存款余額的比例不能超過(guò)（75%  ）

70．發(fā)行股票數(shù)量固定的公司型基金是（封閉式基金）

71．在中國(guó)人民銀行的資產(chǎn)負(fù)債表中，最重要的資產(chǎn)項(xiàng)目是（國(guó)外資產(chǎn)）

72．新巴塞爾協(xié)議所要求的市場(chǎng)紀(jì)律的核心是（信息披露）

73．綜合反映一定時(shí)期內(nèi)居民生活消費(fèi)品和服務(wù)項(xiàng)目?jī)r(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)的價(jià)格指數(shù)是（居民消費(fèi)物價(jià)指數(shù)）。

74．工商企業(yè)以賒銷方式對(duì)購(gòu)買商品的工商企業(yè)所提供的信用是典型的（國(guó)家信用）

75．劃分貨幣供給層次的依據(jù)是（流動(dòng)性）

76．我國(guó)中央銀行制度屬于（單一型中央銀行制）

77．商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則包括盈利性，流動(dòng)性和（安全性）。

78．若實(shí)際利率為1%，通貨膨脹率為3%，則名義利率為（4%   ）

79．與公司企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)直接相關(guān)的信用形式有商業(yè)信用和（銀行信用）

80．《商業(yè)銀行法規(guī)定》，對(duì)同一貸款人的貸款余額與銀行資本余額的比例不的超過(guò)（10%  ）

81．對(duì)于（歐式期權(quán)），期權(quán)買方只可以在合約到期時(shí)行使權(quán)利

82．人民銀行的資產(chǎn)項(xiàng)目中不包括（儲(chǔ)備貨幣）

83．國(guó)際信用大體可分為國(guó)外直接投資和（國(guó)外商業(yè)性借貸）。

 84．在采取了所有可能措施和必要法律程序后，本息仍無(wú)法收回或只能收回極少部分的貸款應(yīng)該歸為（損失類）

85．中央銀行作為銀行的銀行，主要體現(xiàn)在（最終貸款人）

86．基礎(chǔ)貨幣包括流通于銀行體系之外的現(xiàn)金和（存款貨幣銀行保有的存款準(zhǔn)備金）。

87．根據(jù)市場(chǎng)機(jī)制的作用，通貨膨脹包括公開型的和（抑制型）

88．巴塞爾協(xié)議要求的最低資本比率為（8% ）

89．對(duì)存款人利益提供保護(hù)，穩(wěn)定金融體系的制度安排是（存款保險(xiǎn)制度）。

90．存款貨幣銀行的最本質(zhì)特點(diǎn)是（以盈利為目的）

 91．貨幣購(gòu)買力是所有商品價(jià)格的（倒數(shù)  ）

92．基礎(chǔ)貨幣直接表現(xiàn)為中央銀行的（負(fù)債）

93．銀行買進(jìn)尚未到期的票據(jù)的業(yè)務(wù)稱為（貼現(xiàn)）

94．不屬于商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則的是（主動(dòng)性    ）。

95．在中國(guó)人民銀行的資產(chǎn)負(fù)債表中，最重要的資產(chǎn)項(xiàng)目是（對(duì)存款貨幣銀行的債權(quán)）。

96．以下屬于商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)的是（從中央銀行借款   ）。

97．若名義利率為4%，實(shí)際利率為3%，通貨膨脹率為（1%   ）

98．國(guó)際信用大體可分為國(guó)外直接投資和（國(guó)外商業(yè)性借貸）。

99．結(jié)束流通過(guò)程的貨幣擔(dān)負(fù)的職能是（支付手段）。

100．《商業(yè)銀行法規(guī)定》，流動(dòng)性資產(chǎn)余額與流動(dòng)性負(fù)債余額的比例不得低于（25%  ）。

111．按照股份公司方式運(yùn)行的基金是（公司型基金）。

112．一般將儲(chǔ)蓄隨利率提高而減少的現(xiàn)象稱為利率對(duì)儲(chǔ)蓄的（收入效應(yīng)）

113．貨幣單位的確定包括貨幣單位的名稱和貨幣單位的（幣值）

114．由債務(wù)人向債權(quán)人發(fā)出的支付承諾書，承諾在約定期限支付一定款項(xiàng)給債權(quán)人，這種票據(jù)是（匯票）。

115．基礎(chǔ)貨幣直接表現(xiàn)為中央銀行的（負(fù)債  ）

116．能綜合反映物價(jià)水準(zhǔn)變動(dòng)情況的指標(biāo)是（國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值沖減指數(shù)）。

117．現(xiàn)代信用貨幣最早的典型形態(tài)是（銀行券）

118．商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性一般與盈利性成（反比）

119．按經(jīng)營(yíng)原則劃分，商業(yè)銀行可分為職能分工型和（全能型）

121．關(guān)于遠(yuǎn)期和期貨的比較中，錯(cuò)誤的是（二者均采用標(biāo)準(zhǔn)化合約形式）

122．一般將儲(chǔ)蓄隨利率提高而增加的現(xiàn)象稱為利率對(duì)儲(chǔ)蓄的（替代效應(yīng)）

123．（消費(fèi)信用）是指對(duì)消費(fèi)者個(gè)人提供的用以滿足其消費(fèi)所需貨幣的信用

124．根據(jù)一定的信托契約原理組建的代理投資制度是（契約型基金）。

125．衡量通貨膨脹程度的指標(biāo)除了居民消費(fèi)物價(jià)指數(shù)和國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值沖減指數(shù)，還有（批發(fā)物價(jià)指數(shù)）

126．商業(yè)銀行的表內(nèi)業(yè)務(wù)，不包括（保理）

127．國(guó)際信用大體可分為國(guó)外直接投資和（國(guó)外商業(yè)性借貸）。

128．銀行買進(jìn)尚未到期的票據(jù)的業(yè)務(wù)稱為（貸款）

129．貨幣單位的確定包括貨幣單位的名稱和貨幣單位的（幣值）。

130．根據(jù)不同交易行為的結(jié)賬要求，清算方式可分為全額實(shí)時(shí)清算和（凈額批量清算）

131．在五級(jí)貸款分類中，借款人目前有償還本息能力，但可能存在對(duì)償還不利因素指的是

（關(guān)注類  ）

132．借款人的還款能力出現(xiàn)明顯問(wèn)題，依靠其正常收入已無(wú)法保證足額償還本息沒，應(yīng)歸為（次級(jí)類）.

133．中央銀行作為國(guó)家的銀行，主要體現(xiàn)在（治理國(guó)庫(kù)  ）

134．將貨幣供給與基礎(chǔ)貨幣作比，得到（貨幣乘數(shù)）

135．金融機(jī)構(gòu)之間的拆借，一般按（日  ）計(jì)息

136．由債務(wù)人向債權(quán)人發(fā)出的支付承諾書，承諾在約定期限支付一定款項(xiàng)給債權(quán)人，該票據(jù)是（本票）

二、填空

1．在金本位制發(fā)展時(shí)期，曾出現(xiàn)過(guò)那些主要的貨幣制度（金匯兌本位  金塊本位 金鑄幣制）

2．商業(yè)票據(jù)主要包括（.匯票  本票    ）

3．下列關(guān)于股份有限公司的說(shuō)法正確的是（公司通過(guò)發(fā)行股票方式籌集資金，股票面值相等   公司所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離）

4．根據(jù)借貸期內(nèi)利率是否調(diào)整，利率可分為（固定利率   浮動(dòng)利率     ）

5．下列說(shuō)法中，符合金融監(jiān)管原則的是（依法管理  、合理，適度競(jìng)爭(zhēng)、自我約束和外部強(qiáng)制相結(jié)合  、安全穩(wěn)定與經(jīng)濟(jì)效率相結(jié)合）

6．利率中對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償，需要考慮（ 通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)   違約風(fēng)險(xiǎn)   流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)   償還期限風(fēng)險(xiǎn)）

7．金融資產(chǎn)的特征包括（收益性    貨幣性和流動(dòng)性    償還期限  風(fēng)險(xiǎn)性  ）

8．貨幣市場(chǎng)交易的票據(jù)有（商業(yè)票據(jù)    銀行承兌匯票     ）

9．可轉(zhuǎn)讓大額存單與一般存單的不同是（ 金額為整數(shù)   在到期日之前可轉(zhuǎn)讓   客戶能以實(shí)際上的短期存款取得按長(zhǎng)期存款利率計(jì)算的利息收入  ）             

10．中央銀行作為國(guó)家的銀行，主要表現(xiàn)在（對(duì)財(cái)政給予信貸支持    治理國(guó)庫(kù)）

11、貨幣在經(jīng)濟(jì)生活中無(wú)處不在，其主要職能有：（賦予交易對(duì)象以價(jià)格形態(tài) 具有無(wú)限法償能力

積累和保存價(jià)值的手段   購(gòu)買和支付手段    ）

12．資本市場(chǎng)包括（銀行對(duì)企業(yè)提供的長(zhǎng)期貸款   銀行對(duì)個(gè)人提供的消費(fèi)信貸

股票市場(chǎng)  長(zhǎng)期債券市場(chǎng)）

13．以下屬于商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)的是（銀行同業(yè)拆借  從中央銀行借款）

14．下列選項(xiàng)中屬于央行控制信用的行政性手段的是（道義勸告  法定存款準(zhǔn)備金率  ）

15．我國(guó)的貨幣供給層次中，M1包括（流通中現(xiàn)金   儲(chǔ)蓄存款）

16．以下屬于商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的是（貼現(xiàn)   貸款）

17．下列選項(xiàng)中，屬于商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的是（匯兌  同業(yè)拆借  代客買賣）

18．在貸款五級(jí)分類中，借款人有還本付息能力的是（關(guān)注類  正常類   ）

19．屬于商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則是（盈利性   流動(dòng)性   安全性    ）

20．中央銀行制度的類型可分為（單一型   復(fù)合型   跨國(guó)型   準(zhǔn)中央銀行型   

21．下列選項(xiàng)中，中央銀行的基本職能是（發(fā)行的銀行  銀行的銀行    國(guó)家的銀行 ）。

22．中國(guó)人民銀行資產(chǎn)負(fù)債表中負(fù)債項(xiàng)目包括以下的（儲(chǔ)備貨幣   發(fā)行貨幣   政府存款 ）

23．存款貨幣創(chuàng)造的必要前提有（銀行必須保證100%的存款保證  銀行清算體系的形成）

24．從價(jià)格上漲速度的角度對(duì)通貨膨脹進(jìn)行分類，可分為（溫和通貨膨脹  惡性通貨膨脹    爬行通貨膨脹   ）

25．商業(yè)銀行的作用體現(xiàn)在（信用中介   支付中介   變社會(huì)各階層的積蓄和收入為資本   創(chuàng)造信用流通工具    ）

26．中央銀行作為銀行的銀行，主要體現(xiàn)在（集中存款準(zhǔn)備  最終貸款人   ）。

27．衡量通貨膨脹程度的指標(biāo)可以是（居民消費(fèi)物價(jià)指數(shù)  恩格爾系數(shù)  國(guó)民生產(chǎn)總值沖減指數(shù)）

28．新資本協(xié)議的幾大支柱包括（最低資本要求  監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管  市場(chǎng)紀(jì)律）。

29．金融監(jiān)管的成本具體表現(xiàn)為（執(zhí)法成本 守法成本  道德風(fēng)險(xiǎn)）。

30．屬于中央銀行的主要貨幣政策工具的是（公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)   法定準(zhǔn)備金率）。

三、概念

1. 貨幣是普遍被接受的作為購(gòu)買和支付的手段，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的一般等價(jià)形態(tài)。

2、派生存款：客戶以現(xiàn)金形式存入銀行的存款成為原始存款，在此基礎(chǔ)上擴(kuò)大的存款叫做派生存款。

3.把貨幣供給量與基礎(chǔ)貨幣相比，其比之就稱為貨幣乘數(shù)

4、貼現(xiàn)融資方式：用票據(jù)進(jìn)行短期融資時(shí)出售票據(jù)的一方融入的資金低于票據(jù)面值，票據(jù)到期時(shí)按面值還款，其差額部分是支付給票據(jù)買方的利息。這種融資方式叫貼現(xiàn)。

5、回購(gòu)協(xié)議是證券出售時(shí)賣方向買方承諾在未來(lái)的某個(gè)時(shí)間將證券買回的協(xié)議。

6、無(wú)限法償：即法律規(guī)定的無(wú)限制償付能力，法律保護(hù)取得這種能力的貨幣，無(wú)論每次支付數(shù)額多大，不論屬于何種性質(zhì)的支付，支付的對(duì)方均不得拒絕接受。

7、信用：信用這個(gè)范疇是指借貸行為。這種經(jīng)濟(jì)行為的特點(diǎn)是以收回為條件的付出，或以歸還為義務(wù)的取得；而且貸者之所以貸出，是因?yàn)橛袡?quán)取得利息，后者之所以可能借入，是因?yàn)槌袚?dān)了支付利息的義務(wù)。

8、可疑類貸款：借款人無(wú)法足額償還本息，即使執(zhí)行抵押或擔(dān)保的合同約定，也肯定要造成一部分損失。9、基礎(chǔ)貨幣：也稱強(qiáng)力貨幣，準(zhǔn)備貨幣，因其具有使貨幣供應(yīng)總量成倍放大或收縮的能力，又被稱為高能貨幣。

10、風(fēng)險(xiǎn)資本：是由職業(yè)金融家投入到新興的，迅速發(fā)展的，有巨大增長(zhǎng)潛力的企業(yè)中的一種權(quán)益資本

11商業(yè)匯票：商業(yè)匯票是由債權(quán)人向債務(wù)人發(fā)出的支付命令書，命令其在約定的期限支付一定的款項(xiàng)給第三人或持票人。

12金融：涉及貨幣供給，銀行與非銀行信用，以證券交易為操作特征的投資，商業(yè)保險(xiǎn)，以類似形式進(jìn)行運(yùn)作的所有交易行為的集合

13官定利率：由政府金融管理部門或者中央銀行確定的利率。

14次級(jí)類貸款：借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯的問(wèn)題，依靠其正常經(jīng)營(yíng)收入已經(jīng)無(wú)法保證足額償還本息。

15派生乘數(shù)：銀行存款貨幣創(chuàng)造機(jī)制所決定的存款總額，其最大擴(kuò)張倍數(shù)稱為派生倍數(shù)，也稱為派生乘數(shù)。

16利率期限結(jié)構(gòu)：是指?jìng)牡狡谑找媛逝c到期期限之間的關(guān)系，對(duì)于金融活動(dòng)具有十分重要的意義。

17遠(yuǎn)期利率：是指隱含在給定的即期利率中從未來(lái)的某一時(shí)點(diǎn)到另一時(shí)點(diǎn)的利率。

18契約型基金：根據(jù)一定的信托契約原理組建的代理投資制度。委托者，受托者和受益者三方訂立契約，由經(jīng)理機(jī)構(gòu)（委托者）經(jīng)營(yíng)信托資產(chǎn)；銀行或信托公司（受托者）保管信托資產(chǎn)；投資人（受益人）享有投資收益。

19創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)：主板市場(chǎng)之外的專業(yè)市場(chǎng)，其主要特點(diǎn)是在上市條件方面對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)歷史和經(jīng)營(yíng)規(guī)模有較低的要求，但注重企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活躍性和發(fā)展?jié)摿?/p>

20遠(yuǎn)期合約：是合約雙方約定在未來(lái)某一日期按約定的價(jià)格買賣約定數(shù)量的相關(guān)資產(chǎn)。通常是兩個(gè)金融機(jī)構(gòu)之間或金融機(jī)構(gòu)與其客戶之間簽署的。

21到期收益率：指在以下兩者的金額相等時(shí)所決定的現(xiàn)實(shí)起作用的利率。1）“債券現(xiàn)金流的當(dāng)前價(jià)值”2）債券當(dāng)前的市場(chǎng)價(jià)格。

22開放式基金：也稱共同基金，其股票數(shù)量和基金規(guī)模不封閉，投資人可以隨時(shí)根據(jù)需要向基金購(gòu)買股票以實(shí)現(xiàn)投資，也可以回售股票以撤出投資

23投資基金：是一種利益共享，風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資制度。投資基金集中投資者的資金，由基金托管人委托職業(yè)經(jīng)理人員管理，專門從事證券投資活動(dòng)。

24呆滯貸款：指逾期兩年或雖未滿兩年但經(jīng)營(yíng)停止，項(xiàng)目下馬的貸款。

25期貨：也稱金融期貨，是指協(xié)議雙方約定在將來(lái)某一特定時(shí)間按約定的價(jià)格、交割地點(diǎn)、交割方式等條件，買入或賣出一定標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量的某種特定金融工具的標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。

26.利率對(duì)儲(chǔ)蓄的收入效應(yīng)：儲(chǔ)蓄隨利率的提高而降低的現(xiàn)象稱為利率對(duì)儲(chǔ)蓄的收入效應(yīng)，其表示人們?cè)诶仕教岣邥r(shí)，希望增加現(xiàn)期消費(fèi)，從而減少儲(chǔ)蓄，這一效應(yīng)反映了人們?cè)谑杖胨接捎诶侍岣叨岣邥r(shí)，希望進(jìn)一步改善生活水準(zhǔn)的偏好。

27．競(jìng)價(jià)成交：所謂競(jìng)價(jià)成交，是指在對(duì)同一證券有不止一個(gè)買方或賣方時(shí)，買方交易員和賣方交易員分別從當(dāng)時(shí)成交價(jià)逐步向上，向下報(bào)價(jià)：當(dāng)任一買方交易員與任一賣方交易員的報(bào)價(jià)相等時(shí)這筆買賣即拍板成交。

28．期貨合約：期貨和約是交易雙方按約定價(jià)格在未來(lái)某一期間完成特定資產(chǎn)交易行為的一種方式，其是在有組織的交易所內(nèi)完成，和約的內(nèi)容都已標(biāo)準(zhǔn)化。

29．封閉式基金：公司型基金的一種，發(fā)行的股票數(shù)量固定不變，發(fā)行期滿基金就封閉起來(lái)，不再增加和減少股份。已經(jīng)發(fā)行出去的股票如果要繼續(xù)買賣，需要在股票二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行。

30．國(guó)際游資：也叫熱幣，熱錢，是指在國(guó)際之間流動(dòng)性極強(qiáng)的短期資本，一般是特指專門在國(guó)際金融市場(chǎng)上進(jìn)行投機(jī)活動(dòng)的資金

四、問(wèn)答題

1． 貨幣制度的構(gòu)成要素

幣材的確定；貨幣單位的確定；流通中貨幣種類的確定；鑄造發(fā)行的管理；支付能力的規(guī)定

2．商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則

流動(dòng)性；安全性；效益性；三者關(guān)系

3．貼現(xiàn)政策的作用機(jī)制和意義

貼現(xiàn)政策的定義；利率變動(dòng)影響商業(yè)銀行貸款數(shù)量的機(jī)制；貼現(xiàn)政策的告示效應(yīng)

4．貨幣政策與財(cái)政政策的配合方式

理論發(fā)展過(guò)程

經(jīng)濟(jì)蕭條形勢(shì)下的政策搭配

經(jīng)濟(jì)過(guò)熱形勢(shì)下的政策搭配

搭配使用的優(yōu)點(diǎn)

5．國(guó)際金融監(jiān)管協(xié)調(diào)的內(nèi)容

監(jiān)管信息的交流和共享；有關(guān)國(guó)際銀行的監(jiān)管范圍和監(jiān)管責(zé)任；并表監(jiān)管；建立國(guó)際監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)；監(jiān)管金融集團(tuán)；區(qū)域性的金融監(jiān)管一體化

6．資產(chǎn)選擇的前提、目的和方向

答：前提：1）只有當(dāng)貨幣收入保證基本消費(fèi)支出并有相當(dāng)?shù)氖Ｓ嘀蟛拍苷劦劫Y產(chǎn)選擇。2）客觀上必須具備多樣化的資產(chǎn)，以便使握有貨幣的居民有可供選擇的對(duì)象。

目的：一是保值；二是生利

方向：1）購(gòu)買生利的金融資產(chǎn)。2）持有現(xiàn)金。3）購(gòu)買實(shí)物資產(chǎn)。

7．劃分貨幣供給層次的依據(jù)和意義

答：各國(guó)中央銀行都以流動(dòng)性的大小，也即作為流通手段和支付手段的方便程度作為標(biāo)準(zhǔn)劃分貨幣供給層次。流動(dòng)性程度較高，即周轉(zhuǎn)較便利，相應(yīng)地，形成購(gòu)買力的能力也較強(qiáng)；流動(dòng)性較低，即周轉(zhuǎn)不方便，相應(yīng)地，形成購(gòu)買力的能力也較弱。顯然，這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)對(duì)于考察市場(chǎng)均衡，實(shí)施宏觀調(diào)控有重要意義。

8．通貨膨脹的定義及其包括的要點(diǎn)

（1）定義：商品和服務(wù)的貨幣價(jià)格總水平持續(xù)上漲的現(xiàn)象。

（2）要點(diǎn)：1）強(qiáng)調(diào)把商品和服務(wù)的價(jià)格作為考察對(duì)象，目的在于與股票，債券以及其他金融資產(chǎn)的價(jià)格相區(qū)別。2）強(qiáng)調(diào)“貨幣價(jià)格”3）強(qiáng)調(diào)“總水平”，說(shuō)明關(guān)注普遍的物價(jià)水平波動(dòng)。4）關(guān)于“持續(xù)上漲”，強(qiáng)調(diào)通貨膨脹并非偶然價(jià)格的跳動(dòng)，而是一個(gè)過(guò)程，具有上漲趨勢(shì)的過(guò)程。

9．主要的信用形式

答：1）商業(yè)信用是工商企業(yè)以賒銷方式對(duì)購(gòu)買商品的工商企業(yè)所提供的信用。

2）銀行信用1.以金融機(jī)構(gòu)作為媒介2.借貸的對(duì)象，直接就是處于貨幣形態(tài)的資本

3）國(guó)家信用是政府或者更廣泛的說(shuō)統(tǒng)治當(dāng)局的信用。

4）消費(fèi)信用是指對(duì)消費(fèi)者個(gè)人提供的，用以滿足其消費(fèi)方面所需貨幣的信用，是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)生活的一種信用形勢(shì)。

5）國(guó)際信用是信用活動(dòng)極為活躍的領(lǐng)域。

10．中央銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的特點(diǎn)及其職能

答：中央銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的特點(diǎn)1不以盈利為目的。2不經(jīng)營(yíng)普通銀行業(yè)務(wù)。3在制定和執(zhí)行國(guó)家貨幣政策時(shí)，中央銀行具有相對(duì)獨(dú)立性。

職能：（一） 發(fā)行的銀行（二） 銀行的銀行（三） 國(guó)家的銀行

   區(qū)域性的金融監(jiān)管一體化

11金融監(jiān)管的成本具體表現(xiàn)

答：1）執(zhí)法成本。這是指金融監(jiān)管當(dāng)局在具體實(shí)施監(jiān)管的過(guò)程中產(chǎn)生的成本。

2）守法成本。它是指金融機(jī)構(gòu)為了滿足監(jiān)管要求而額外承擔(dān)的成本損失，通常屬隱性成本。3）道德風(fēng)險(xiǎn)。

12商業(yè)信用的作用和局限性

答：1）作用：商業(yè)信用對(duì)賣方促進(jìn)生產(chǎn)和流通過(guò)程，對(duì)買方保證聯(lián)系的順暢進(jìn)行。潤(rùn)滑著整個(gè)生產(chǎn)流通過(guò)程，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

2）局限性：商業(yè)信用有嚴(yán)格的方向性。流通支付的局限性。

13股票場(chǎng)外交易市場(chǎng)的特征

答：1）無(wú)集中交易場(chǎng)所，交易通過(guò)信息網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行；2）交易對(duì)象主要是沒有在交易所登記上市的證券；3）證券交易可以通過(guò)交易商或經(jīng)紀(jì)人，也可以由客戶直接進(jìn)行。4）證券交易一般由雙方協(xié)商議定價(jià)格，不同于交易所采取的競(jìng)價(jià)制度。

14商業(yè)銀行的作用

答：1）充當(dāng)企業(yè)之間的信用中介

2）充當(dāng)企業(yè)之間的支付中介

3）變社會(huì)各階層的儲(chǔ)蓄和收入為資本

4）創(chuàng)造信用流通工具

15．貨幣政策的時(shí)滯現(xiàn)象

答：是指從貨幣政策制定到取得全部或主要政策調(diào)控目標(biāo)所需要的時(shí)間。它通常包括：內(nèi)部時(shí)滯，即從貨幣政策制定到貨幣當(dāng)局采取行動(dòng)這段時(shí)間；和外部時(shí)滯又稱影響時(shí)滯，即從貨幣當(dāng)局采取行動(dòng)開始直到對(duì)政策目標(biāo)產(chǎn)生影響為止的這段時(shí)間。

16、馬克思的利率決定理論

答：馬克思的利率決定論是以剩余價(jià)值在不同資本家之間的分割作為起點(diǎn)的。其認(rèn)為利息是貸出資本的資本家從借入資本的資本家那里分割來(lái)的一部分剩余價(jià)值。剩余價(jià)值表現(xiàn)為利潤(rùn)，因此利息量的多少取決于利潤(rùn)總額，利息率取決于平均利潤(rùn)率

17、金融資產(chǎn)的定義及特征

答：金融資產(chǎn)是一切可以在有組織的金融市場(chǎng)上進(jìn)行交易、具有現(xiàn)實(shí)價(jià)格和未來(lái)估價(jià)的金融工具的總稱。其特征包括：貨幣性和流動(dòng)性指其可用來(lái)作為貨幣，或很容易轉(zhuǎn)換成貨幣的功能。償還期限，指在進(jìn)行最終支付前的時(shí)間長(zhǎng)度。風(fēng)險(xiǎn)性，指購(gòu)買金融資產(chǎn)的本金有否遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。收益性，由收益率表示。

18、金融市場(chǎng)的功能

答：1）幫助實(shí)現(xiàn)資金在盈余部門和短缺部門之間的調(diào)劑。

2）實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分散和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。

3）確定價(jià)格

4）幫助金融資產(chǎn)的持有者將資產(chǎn)出售，變現(xiàn)，因而發(fā)揮提供流動(dòng)性功能。

5）降低交易的收索成本和信息成本。

19．選擇貨幣政策中介目標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)

1）可控性。2）可測(cè)性。3）相關(guān)性。4）抗干擾性。5）與經(jīng)濟(jì)體制，金融體制有較好的適應(yīng)性

20．金融監(jiān)管的基本原則 

答：1）依法管理原則。

2）合理，適度競(jìng)爭(zhēng)原則。

3）自我約束和外部強(qiáng)制相結(jié)合原則。

4）安全穩(wěn)定與經(jīng)濟(jì)效率相結(jié)合原則。

21、初級(jí)市場(chǎng)上新證券發(fā)行方式及特點(diǎn)

答：（1）有公募和私募兩種發(fā)行方式。

（2）私募方式，又稱證券直接發(fā)行，指發(fā)行人直接對(duì)特定的投資者銷售證券。私募的發(fā)行范圍小，一般以少數(shù)與發(fā)行人或經(jīng)辦人有密切關(guān)系的投資人為發(fā)行對(duì)象。私募的手續(xù)簡(jiǎn)單，費(fèi)用低廉，但不能公開上市。公募指發(fā)行人公開向投資人推銷證券。公募基金必須得到投資銀行或其他金融機(jī)構(gòu)的協(xié)助。

22貨幣的職能

答：1）賦予交易對(duì)象以價(jià)格形態(tài)

2）購(gòu)買和支付手段

3）積累和保存價(jià)值的手段

23商業(yè)銀行的主要負(fù)債業(yè)務(wù)

答： 1）存款業(yè)務(wù)，包括活期存款，定期存款和儲(chǔ)蓄存款。2）從中央銀行借款，存款貨幣銀行資金不足，必要時(shí)可向中央銀行借款。3）銀行同業(yè)拆借是指銀行相互之間的資金融通。4）從國(guó)際貨幣市場(chǎng)借款。5）結(jié)算過(guò)程中的短期資金占用。6）發(fā)行金融債券。

24建立中央銀行的必要性

答：1）由于銀行卷統(tǒng)一發(fā)行的必要性。

2）銀行林立，銀行業(yè)務(wù)不斷擴(kuò)大，債權(quán)債務(wù)關(guān)系錯(cuò)綜復(fù)雜，票據(jù)交換及清算若不能得到及時(shí)，合理處置，會(huì)阻礙經(jīng)濟(jì)順暢運(yùn)行。

3）在經(jīng)濟(jì)周期的發(fā)展過(guò)程中，商業(yè)銀行往往陷于資金調(diào)度不靈的窘境，有時(shí)則會(huì)因而破產(chǎn)。4）同其他行業(yè)一樣，銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)競(jìng)爭(zhēng)也很激烈，而且它們?cè)诟?jìng)爭(zhēng)中的破產(chǎn)，倒閉給經(jīng)濟(jì)造成的動(dòng)蕩，較之非銀行行業(yè)要大的多。

25雙層次的貨幣創(chuàng)造結(jié)構(gòu)

答：第一層次在創(chuàng)造存款貨幣的存款貨幣銀行。在這個(gè)層次上，眾多的存款貨幣銀行及其分支機(jī)構(gòu)面對(duì)著眾多顧客隨時(shí)隨地提出的形形色色的貨幣需求。在這一層次上創(chuàng)造多少存款是由許許多多存款貨幣銀行，在經(jīng)濟(jì)生活中無(wú)數(shù)的時(shí)點(diǎn)和地點(diǎn)上，通過(guò)自我約束機(jī)制分散地決策。然而，存款貨幣銀行的自我約束機(jī)制并不是保證貨幣均衡的充分條件，于是要求中央銀行的宏觀調(diào)控層次。

26現(xiàn)代信用貨幣制度成為最節(jié)約的貨幣制度的原因

答：（1）節(jié)約了貨幣材料。自然資源和金屬貨幣，都需要耗費(fèi)大量得社會(huì)成本。而現(xiàn)在的鈔票和硬幣是用紙或賤金屬制造的，其值大大低于票面價(jià)值。存款貨幣和電子貨幣更大的節(jié)約了資源。

（2）節(jié)約了貨幣流通費(fèi)用。在現(xiàn)代信用貨幣制度下，紙幣的印刷和流通，非現(xiàn)金交易，轉(zhuǎn)賬結(jié)算和電子貨幣等，大大降低了貨幣的流通費(fèi)用。

（3）貨幣流通速度的加快，可以減少貨幣需要量。

27中國(guó)的貨幣供給層次

答：三個(gè)層次：

M0=流通中的現(xiàn)金

M1=M0+活期存款

M2=M1+定期存款+儲(chǔ)蓄存款+其他存款+證券公司客戶保證金

其中M1為狹義貨幣量， M2為廣義貨幣量， M2-M1是準(zhǔn)貨幣

28公開市場(chǎng)操作的定義及優(yōu)點(diǎn)

答：定義：公開市場(chǎng)操作是指貨幣當(dāng)局在金融市場(chǎng)上出售或購(gòu)入財(cái)政部和政府機(jī)構(gòu)的證券，特別是短期國(guó)庫(kù)券，用以影響基礎(chǔ)貨幣的行為。

優(yōu)點(diǎn)：（1）使中央銀行能夠主動(dòng)影響商業(yè)銀行準(zhǔn)備金，從而直接作用于貨幣供應(yīng)量。（2）使中央銀行能夠隨時(shí)根據(jù)金融市場(chǎng)的變化，進(jìn)行經(jīng)常性，連續(xù)性操作。（3）通過(guò)公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，中央銀行可以主動(dòng)出擊，不像貼現(xiàn)政策那樣，處于被動(dòng)地位。（4）由于吞吐的規(guī)模和方向可以靈活安排，中央銀行有可能用以對(duì)貨幣供應(yīng)量進(jìn)行微調(diào)，而不會(huì)產(chǎn)生震動(dòng)性影響。

29. 居民持幣行為對(duì)通貨比產(chǎn)生影響的因素

答：（1.）財(cái)富效應(yīng)。當(dāng)一個(gè)人的收入或財(cái)富大量增加時(shí)，通常，他持有現(xiàn)金的增長(zhǎng)速度會(huì)相對(duì)降低，反之亦然，這說(shuō)明，一般情況下，通貨比率與財(cái)富和收入的變動(dòng)成反方向變化。

（2）預(yù)期報(bào)酬率變動(dòng)的效應(yīng)。居民持有的現(xiàn)金，其報(bào)酬率為零；儲(chǔ)蓄存款有利息收益，報(bào)酬率大于零。假若只存在現(xiàn)金和儲(chǔ)蓄存款兩種金融資產(chǎn)，儲(chǔ)蓄存款利率變動(dòng)與通貨比率負(fù)相關(guān)。

（3）假若出現(xiàn)了銀行信用不穩(wěn)定苗頭，居民就會(huì)大量提取存款，通貨比會(huì)因而增大。

（4）非法經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，為了逃避法律監(jiān)督，傾向于用現(xiàn)金進(jìn)行交易。所以，非法經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的規(guī)模與通貨比呈正相關(guān)。

30. 貨幣政策工具分類機(jī)及特點(diǎn)

答：主要有三大工具：公開市場(chǎng)業(yè)務(wù) 貼現(xiàn)政策和法定準(zhǔn)備率

公開市場(chǎng)操作是指貨幣當(dāng)局在金融市場(chǎng)上出售或購(gòu)入財(cái)政部和政府機(jī)構(gòu)的證券，特別是短期國(guó)庫(kù)券，用以影響基礎(chǔ)貨幣的行為。

貼現(xiàn)政策是指貨幣當(dāng)局通過(guò)變動(dòng)自己對(duì)商業(yè)銀行所持票據(jù)再貼現(xiàn)的再貼現(xiàn)率來(lái)影響貸款的數(shù)量和基礎(chǔ)貨幣量的政策。

法定準(zhǔn)備率是中央銀行調(diào)節(jié)貨幣供給的政策工具。

五、問(wèn)答題

1．通貨膨脹的社會(huì)經(jīng)濟(jì)效應(yīng)（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

強(qiáng)制儲(chǔ)蓄效應(yīng)

收入分配效應(yīng)

資產(chǎn)結(jié)構(gòu)調(diào)整效應(yīng)

不同經(jīng)濟(jì)集團(tuán)利益的調(diào)整

惡性通貨膨脹引發(fā)社會(huì)經(jīng)濟(jì)危機(jī)

2．對(duì)貨幣供給是內(nèi)生變量還是外生變量問(wèn)題的理解（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

外生變量與內(nèi)生變量的內(nèi)涵

外生變量與內(nèi)生變量的政策含義

弗里德曼的觀點(diǎn)

后凱恩斯主義的觀點(diǎn)

中國(guó)的探討

3.存款保險(xiǎn)制度的功能及其存在的問(wèn)題（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：功能：維護(hù)存款人的利益，維護(hù)金融體系的穩(wěn)定。

問(wèn)題：對(duì)存款人來(lái)說(shuō)，存款保險(xiǎn)制度對(duì)其利益提供了保護(hù)，但卻由此降低了他們關(guān)心銀行經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和對(duì)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行必要監(jiān)督的積極性，甚至缺乏積極性，將其存款從潛在破產(chǎn)的銀行取出。

對(duì)投保機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，存款保險(xiǎn)對(duì)存款人的保護(hù)意味著存款人擠提威脅對(duì)存款貨幣銀行可能施加的懲戒力量受到削弱。

對(duì)于監(jiān)管局來(lái)說(shuō)，存款保險(xiǎn)制度還有延緩金融風(fēng)險(xiǎn)暴露的作用，容易導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)不斷累積，由此加大解決問(wèn)題將要付出的代價(jià)。

4.對(duì)中央銀行獨(dú)立性問(wèn)題的理解（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下，所謂中央銀行的獨(dú)立性問(wèn)題就是指在貨幣政策的決策和運(yùn)作方面，中央銀行由法律賦予或?qū)嶋H擁有的自主程度。

中央銀行其所以應(yīng)對(duì)政府保持獨(dú)立性是因?yàn)椋?/p>

1） 中央銀行與政府所處地位，行為目標(biāo)不盡相同。

2） 中央銀行不同于一般的行政管理機(jī)構(gòu)，無(wú)論是制定和執(zhí)行貨幣政策以調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行，還是確定對(duì)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)管的指導(dǎo)方針，都需要具備必要的專業(yè)理論素養(yǎng)和較為長(zhǎng)期的專業(yè)經(jīng)驗(yàn)積累。

3） 從金融與經(jīng)濟(jì)整體，與社會(huì)政治關(guān)系看，金融雖然在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中作用極大，但在經(jīng)濟(jì)社會(huì)大系統(tǒng)中，它終歸是一個(gè)子系統(tǒng)。

4） 中央銀行使整個(gè)宏觀調(diào)控體系中的一個(gè)組成部門，其貨幣政策目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，需要其他政策特別是財(cái)政政策的協(xié)調(diào)與配合，而不可能獨(dú)立。

5） 中央銀行的活動(dòng)都是在國(guó)家授權(quán)下進(jìn)行的，大多數(shù)國(guó)家的中央銀行主要負(fù)責(zé)人也由政府委任。

5.所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離及意義（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：資本包括兩個(gè)方面：（1）對(duì)資本的所有權(quán)，即資本屬于誰(shuí)；（2）資本職能，即賺取利潤(rùn)的職能。兩者往往是在一起的，但當(dāng)股份制公司的出現(xiàn)使所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的關(guān)系出現(xiàn)了具有本質(zhì)意義的發(fā)展。

從所有權(quán)來(lái)說(shuō)，一個(gè)股份公司的資本是一種具有“社會(huì)性”的資本。所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)必然要分離的。

在股份公司發(fā)展的基礎(chǔ)上，經(jīng)理人員形成一個(gè)階層，他們不是資本所有者，而是執(zhí)行資本的職能。

資本從私人變成“社會(huì)的”，資本的所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)必然要分離，經(jīng)營(yíng)也不再以所有權(quán)為前提，在這種情況下，改變所有制度，即從私有變公有，并不會(huì)對(duì)經(jīng)營(yíng)組織過(guò)程長(zhǎng)生障礙。其為社會(huì)主義公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供了條件。

6、利率發(fā)揮作用的環(huán)境（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：在發(fā)達(dá)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，利率作用相當(dāng)廣泛，從微觀角度說(shuō)，個(gè)人收入在消費(fèi)與儲(chǔ)蓄之間的分配，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理和投資等方面，利率影響非常直接；從宏觀角度說(shuō)，對(duì)貨幣的需求與供給，對(duì)市場(chǎng)的總供給和總需求，對(duì)物價(jià)水平的升降，對(duì)國(guó)民收入分配的格局，對(duì)匯率和資本的國(guó)際流動(dòng)，進(jìn)而對(duì)經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)和就業(yè)等，利率都是重要的經(jīng)濟(jì)杠桿。

在發(fā)達(dá)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，利率的作用所以極大，基本原因在于，對(duì)于各個(gè)可以獨(dú)立決策的經(jīng)濟(jì)人---企業(yè)，個(gè)人以及其他——來(lái)說(shuō)，利潤(rùn)最大化·效益最大化是基本準(zhǔn)則。而利率的高低直接關(guān)系到他們的收益。

7．儲(chǔ)蓄的利率彈性及影響因素（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

利率對(duì)于儲(chǔ)蓄影響程度的大小，一般用儲(chǔ)蓄的利率彈性來(lái)表示。

由于個(gè)人儲(chǔ)蓄通常構(gòu)成社會(huì)總儲(chǔ)蓄的主要部分，故以它為代表加以說(shuō)明。作用有正反兩個(gè)方面：1)替代效應(yīng)：一般將儲(chǔ)蓄隨利率提高而增加的現(xiàn)象稱為利率對(duì)儲(chǔ)蓄的替代效應(yīng)；2)收入效應(yīng)：將儲(chǔ)蓄隨利率提高而降低的現(xiàn)象稱為利率對(duì)儲(chǔ)蓄的收入效應(yīng)。

一般來(lái)說(shuō)，一個(gè)社會(huì)中總體上的儲(chǔ)蓄利率彈性究竟是大是小，最終取決于上述方向相反的兩種作用相互抵消的結(jié)果。由于相互抵消，盡管利率的收入效應(yīng)與替代效應(yīng)分別來(lái)看都很強(qiáng)，但利率的彈性卻有可能很低。至于儲(chǔ)蓄的利率彈性的方向，顯然也取決于收入效應(yīng)與替代效應(yīng)的對(duì)比結(jié)果。

8.通貨緊縮的社會(huì)經(jīng)濟(jì)效應(yīng)（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：1）通貨緊縮對(duì)投資的影響：

通貨緊縮會(huì)使實(shí)際利率有所提高，社會(huì)投資的實(shí)際成本隨之增加，從而產(chǎn)生減少投資的影響。另一方面，通貨緊縮使投資的預(yù)期收益下降。還常伴隨著證券市場(chǎng)的萎縮。

2）通貨緊縮對(duì)消費(fèi)的影響：物價(jià)下跌對(duì)消費(fèi)需求有兩種效應(yīng)：一是價(jià)格效應(yīng)。二是收入效應(yīng)。

3）通貨緊縮對(duì)收入再分配的影響：通貨緊縮時(shí)期的財(cái)富分配效應(yīng)與通貨膨脹時(shí)期正好相反。

4）在通貨緊縮情況下，如果工人名義工資收入的下調(diào)滯后于物價(jià)下跌，那么實(shí)際工資并不會(huì)下降；如果出現(xiàn)嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)衰退，往往削弱企業(yè)的償付能力，也會(huì)迫使企業(yè)下調(diào)工資。

5）通貨緊縮與經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)。

9、投資的利率彈性及影響因素（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：利率的投資彈性是指利率增加1%時(shí)投資減少的百分比。利率變化對(duì)投資起的作用，是通過(guò)廠商對(duì)資本邊際效益與市場(chǎng)利率的比較形成的。如果資本邊際效益大于市場(chǎng)利率，可以促使廠商增加投資；反之則減少投資。但是，同樣幅度的利率變化以及利率與資本邊際效益的比對(duì)于不同廠商投資的影響程度可以是不同的。比如，在勞動(dòng)力成本—工資—不隨利率下降而降低的情況下，對(duì)勞動(dòng)密集型的投資，利率彈性就小些，對(duì)資本密集型投資，利率彈性就會(huì)大一些。另外，期限較長(zhǎng)的固定資產(chǎn)投資的利率彈性回大一些。存貨投資的利率彈性則較復(fù)雜。由于存貨的增減更主要的取決于產(chǎn)品銷售及其他成本，利息成本只是影響因素之一，因此，須有較大幅度的利率變化，才能引致存貨投資量的明顯變化。

10、商業(yè)銀行行為對(duì)貨幣供給的影響（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：1）國(guó)有銀行面臨強(qiáng)大的貸款需求壓力。這一方面來(lái)自企業(yè)，特別是國(guó)有大中型企業(yè)。另一方面則是來(lái)自地方政府。

2）強(qiáng)大的貸款需求壓力下，為了擴(kuò)大貸款，最為關(guān)鍵的是爭(zhēng)取取得更多的中央銀行貸款。

3）利率、準(zhǔn)備金等調(diào)節(jié)手段沒有實(shí)質(zhì)性作用。從國(guó)有銀行來(lái)說(shuō)，利率對(duì)中央銀行貸款起不了多大作用。因?yàn)樗l(fā)放貸款的利率與央行借款利率都是國(guó)家直接規(guī)定的，期間的利差已經(jīng)考慮了他們的利益。準(zhǔn)備金，以及類似的備付金，專項(xiàng)存款等，對(duì)于國(guó)有銀行的具體行為有時(shí)其作用是決定性的。

總的來(lái)說(shuō)，那時(shí)的國(guó)有商業(yè)銀行并無(wú)內(nèi)在的約束機(jī)制使其行為能對(duì)貨幣供給給予積極影響。

11．商業(yè)銀行的不良債權(quán)及成因（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答：1國(guó)有經(jīng)濟(jì)的效率低。

2.國(guó)有企業(yè)擔(dān)負(fù)著工商業(yè)，服務(wù)業(yè)絕大部分的社會(huì)保障支出和部分社會(huì)救濟(jì)支出。

3.由國(guó)有經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)的改革成本。

4無(wú)論是國(guó)有企業(yè)還是國(guó)有銀行，都不是“自主經(jīng)營(yíng)，自負(fù)盈虧，自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，自我約束“的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體。企業(yè)負(fù)盈不負(fù)虧，在存在預(yù)算的軟約束和強(qiáng)烈的投資饑渴，銀行則存在追求信貸擴(kuò)張的沖動(dòng)。兩者結(jié)合，促成資金的浪費(fèi)；浪費(fèi)的資金不可能具有自償性。

5.20世紀(jì)80年代中期之后，國(guó)有大銀行紛紛開辦附屬的信托，證券機(jī)構(gòu)，從事高風(fēng)險(xiǎn)的攬存放貸和證券投機(jī)活動(dòng)，使得信貸資金套牢。

12．貨幣政策目標(biāo)的認(rèn)識(shí)（要點(diǎn)，需補(bǔ)充）

答： 1、貨幣政策目標(biāo)的確立
穩(wěn)定物價(jià)、充分就業(yè)、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和國(guó)際收支平衡這四大目標(biāo)是隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展而確立和完善的。
2、貨幣政策目標(biāo)的目的是為了(1)穩(wěn)定物價(jià) (2)充分就業(yè) (3)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng) (4)國(guó)際收支平衡
3、貨幣政策目標(biāo)之間的矛盾(1)穩(wěn)定物價(jià)和充分就業(yè)的矛盾 (2)穩(wěn)定物價(jià)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的矛盾 (3)穩(wěn)定物價(jià)與國(guó)際收支平衡之間的矛盾。 (4)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與國(guó)際收支平衡之間的矛盾。
4、貨幣政策三大工具 (1)存款準(zhǔn)備金制度 (2)再貼現(xiàn)政策 (3)公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)